ReGen III Corp. a annoncé avoir reçu des sous-accords totalisant $3.975mn dans le cadre de son opération d’échange de débentures convertibles, confirmée plus tôt ce mois. L’entreprise, qui se spécialise dans le retraitement d’huiles moteur usagées en huiles de base de Groupe III, prévoit de finaliser cette transaction sous réserve de l’approbation finale de la Bourse de croissance TSX.
Une participation quasi totale des créanciers
Le président-directeur général de ReGen III, Tony Weatherill, a indiqué que plus de 97 % des détenteurs de débentures avaient accepté les termes de l’échange. L’accord collectif obtenu dans le cadre de cette opération vise à convertir les anciennes dettes obligataires en instruments financiers restructurés, offrant une stabilité accrue à la structure de capital de l’entreprise. Les modalités précises de ces nouveaux titres ne sont pas détaillées, mais ils comprennent de nouvelles débentures et bons de souscription, non enregistrés aux États-Unis.
En attente de validation réglementaire
La clôture de cette opération dépend de l’approbation finale par la Bourse de croissance TSX. ReGen III a indiqué avoir déjà soumis sa demande en ce sens. Les nouveaux titres ne seront pas enregistrés en vertu du U.S. Securities Act of 1933, et ne pourront être proposés ou vendus à des investisseurs américains sans enregistrement préalable ou exemption conforme. Cette restriction pourrait demeurer en vigueur de manière indéterminée.
Cap sur la mise en œuvre industrielle
ReGen III compte sur l’amélioration de sa position financière pour accélérer ses projets industriels. L’entreprise vise la commercialisation de ses huiles revalorisées de Groupe III, utilisées notamment dans les formulations de lubrifiants techniques. Le retraitement des huiles usagées permet de produire des composants conformes aux standards internationaux de performance pour les moteurs modernes.
Selon la direction de ReGen III, cette initiative de réorganisation financière marque une étape vers l’exécution de sa stratégie industrielle. Les détails sur le calendrier de mise en œuvre des projets ou la localisation des futures installations n’ont pas été précisés.
