Masdar a annoncé l’émission réussie d’un emprunt vert d’un milliard de dollars, destiné à financer des projets d’énergie renouvelable dans le cadre de son Green Finance Framework. Ce deuxième emprunt vert, un an après une première émission de 750 millions de dollars, a été fortement sursouscrit avec une demande atteignant 4,6 milliards de dollars, soit 4,6 fois le montant offert.
L’émission se compose de deux tranches de 500 millions de dollars chacune, avec des maturités de 5 et 10 ans et des coupons respectifs de 4,875 % et 5,25 %. La répartition finale des investisseurs a été de 70 % internationaux et 30 % régionaux (MENA).
Utilisation des Fonds
Les fonds levés seront utilisés pour financer des projets greenfield, principalement dans les économies en développement, dans le but d’atteindre une capacité de portefeuille de 100GW d’ici 2030. Le premier emprunt vert de Masdar en 2023 a permis de financer des projets avec une capacité nominale totale de 3,7GW, et ces projets devraient atténuer 5,4 millions de tonnes de GES par an.
Le Green Finance Framework de Masdar, qui a reçu la note maximale de SQS-1 de Moody’s, assure une allocation transparente des fonds. Les rapports financiers de 2023 montrent une utilisation efficace des fonds pour financer des projets dans les marchés émergents et le Sud global.
Évaluation et Impact
Masdar a obtenu une notation AA- par Fitch et A2 par Moody’s pour cette deuxième émission d’emprunt vert, reflétant la solidité financière de l’entreprise. Fitch a récemment relevé la notation de Masdar d’un cran à AA-, avec une perspective stable, reconnaissant le soutien significatif des actionnaires.
Les gestionnaires principaux et teneurs de livres pour cette émission étaient First Abu Dhabi Bank, Abu Dhabi Commercial Bank, Citibank, HSBC, Standard Chartered, Crédit Agricole CIB, Natixis et MUFG.
Les fonds sont destinés à accroître la capacité d’énergie renouvelable de Masdar et à soutenir des projets dans les marchés émergents et le Sud global. L’objectif est de contribuer de manière significative à la transition énergétique mondiale en augmentant l’accès à l’énergie renouvelable.
