Intersect Power LLC a annoncé la clôture de deux transactions distinctes représentant un total de 837 millions de dollars en engagements financiers pour la construction et l’exploitation de trois systèmes de stockage d’énergie par batteries (BESS) au Texas. Ces financements couvrent la dette de construction au niveau du portefeuille, des crédits d’impôt et de la dette à long terme avec des partenaires industriels de premier plan.
Les trois BESS, nommés Lumina I, Lumina II et Radian, devraient être opérationnels en 2024. Chaque projet comprendra 86 Megapacks, le système de stockage d’énergie par batteries de Tesla, avec Lumina II et Radian gérés par la plateforme de trading en temps réel de Tesla, Autobidder. Ces sites passeront du concept à la mise en service en moins de 12 mois, chacun offrant une capacité de 320 MWh avec une durée de deux heures. Ces batteries offriront une flexibilité supplémentaire à la flotte d’exploitation d’Intersect au Texas, apportant 1,2 GWp de puissance solaire avec 1 GWh de stockage par batterie.
Partenaires financiers et structure des transactions
Morgan Stanley a été choisi pour fournir les crédits d’impôt, et les fonds gérés par HPS Investment Partners effectueront des investissements en dette de construction et en dette à long terme. Deutsche Bank participe également à la dette de construction et fournit les lettres de crédit opérationnelles pour les projets. Ces projets sont éligibles aux crédits d’impôt à l’investissement sous l’Inflation Reduction Act.
Jorge Iragorri, directeur général et responsable des investissements en énergies renouvelables chez Morgan Stanley, a déclaré : « Morgan Stanley est fier de s’associer de nouveau avec Intersect Power. Ces batteries autonomes sont des infrastructures nécessaires qui amélioreront la fiabilité du réseau et la sécurité énergétique alors que les États-Unis passent à une économie à faible émission de carbone. »
Michael Dorenfeld, directeur général chez HPS Investment Partners, a ajouté : « Nous sommes ravis d’avoir une nouvelle opportunité de collaborer avec Intersect Power, qui continue de démontrer son leadership sur le marché grâce à son approche innovante en matière de contrats et de financement. »
Défis et perspectives de développement
Intersect Power et ses partenaires ont été représentés par Orrick, Herrington & Sutcliffe LLP en tant que conseiller principal sur toutes les transactions ; CCA Capital LLC a conseillé Intersect Power sur les transactions de crédits d’impôt ; Willkie Farr & Gallagher LLP a servi de conseiller à Morgan Stanley Renewables Inc. ; et Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP a représenté HPS et Deutsche Bank.
Cette initiative marque une étape significative pour Intersect Power dans son objectif de tripler la taille de son portefeuille au cours des trois prochaines années. Les systèmes de stockage d’énergie par batteries sont essentiels pour gérer la volatilité des prix du marché de l’énergie et stabiliser les revenus des projets de production d’énergie renouvelable.
