Le conglomérat indonésien Chandra Asri Pacific a obtenu un financement de 750 mn $ de la société de gestion d’actifs KKR pour soutenir l’acquisition du réseau de stations-service Esso appartenant à ExxonMobil à Singapour. L’opération inclut près de 60 points de vente ainsi que les accords d’approvisionnement associés, renforçant la présence aval du groupe sur un marché énergétique stratégique en Asie du Sud-Est.
Accord stratégique sur le marché singapourien
Chandra Asri a confirmé qu’elle conservera la marque Esso et continuera de s’approvisionner en carburant auprès d’ExxonMobil. L’entreprise prévoit également de maintenir l’ensemble du personnel en place, assurant une continuité opérationnelle sur le territoire. Cette acquisition marque une extension significative de l’activité de Chandra Asri dans le domaine de la distribution, secteur complémentaire à ses activités principales dans la pétrochimie.
Le financement structuré sera mis en place par KKR Capital Markets, avec un appui reposant sur ses plateformes de crédit privé et d’assurance. Ce type de solution sur mesure reflète l’approche croissante des gestionnaires d’actifs vers des financements alternatifs pour les grands groupes régionaux.
Montée en puissance dans la chaîne de valeur
SJ Lim, directeur général et responsable du crédit privé Asie chez KKR, a déclaré que cette opération illustre l’ambition de KKR d’accompagner les entreprises asiatiques à fort potentiel par des solutions de capital adaptées. L’acquisition permet à Chandra Asri d’intégrer davantage sa chaîne de valeur énergétique en se positionnant directement sur le segment de la vente au détail.
L’opération intervient dans un contexte de consolidation du secteur de la distribution pétrolière à Singapour, l’un des hubs logistiques majeurs en Asie pour les produits pétroliers raffinés. La transaction n’avait jusque-là pas révélé de détails financiers. Avec cette annonce, la stratégie du groupe devient plus lisible aux yeux des marchés et des investisseurs régionaux.
Impact sur le marché et perspectives
À la suite de cette annonce, l’action de Chandra Asri a progressé de 1,1 % pour atteindre 7 075 roupies indonésiennes, bien que le titre affiche une baisse de 6 % depuis le début de l’année. La capitalisation boursière de l’entreprise s’élève actuellement à 36,22 bn $.
L’accord pourrait ouvrir la voie à d’autres initiatives similaires en Asie du Sud-Est, où la dynamique entre les opérateurs pétrochimiques et les plateformes de distribution s’intensifie. L’adossement à un investisseur international comme KKR confirme également l’attractivité croissante des actifs aval dans les marchés matures du continent.
