Aker Horizons ASA, entreprise norvégienne spécialisée dans les investissements durables, a finalisé de nouveaux mécanismes de financement pour Mainstream Renewable Power avec DNB ASA et son coactionnaire Mitsui & Co., Ltd. L’opération vise à soutenir l’exécution de la stratégie redéfinie de Mainstream, recentrée sur trois marchés prioritaires : l’Afrique du Sud, l’Australie et les Philippines.
Une structure de financement en plusieurs volets
En 2023, Mainstream Renewable Power a obtenu une facilité de crédit d’un montant maximal de 220 mn USD auprès de DNB, avec un soutien de ses actionnaires. La part d’Aker Horizons dans cet engagement s’élève à 58,4 %, soit l’équivalent de 129 mn USD, montant converti en prêt actionnarial. Ce financement sera débloqué en plusieurs phases : 75 mn USD dès avril 2025, puis 53 mn USD sous forme d’une ligne de crédit gagée, susceptible d’être transformée en prêts actionnariaux en 2025 et 2026.
Engagements conditionnels jusqu’à fin 2026
Parallèlement, un second accord de financement a été mis en place : une facilité de prêt actionnarial pouvant atteindre 64 mn € est répartie à hauteur de 70 % pour Aker Horizons et 30 % pour Mitsui. Cette enveloppe est complétée par une facilité de lettres de crédit d’un montant équivalent, également garantie au prorata par les deux actionnaires. Les décaissements pourront intervenir jusqu’à la fin de l’année 2026, sous réserve de l’atteinte de jalons convenus dans le cadre de la stratégie révisée de Mainstream.
Orientation stratégique et discipline financière
Selon Aker Horizons, cette mobilisation de fonds permettra à Mainstream Renewable Power de renforcer sa discipline capitalistique, tout en s’appuyant sur une structure de coûts allégée et une exécution de projets ciblée dans les zones jugées les plus prometteuses pour la création de valeur. Le groupe confirme ainsi son intention de rationaliser ses efforts en fonction des priorités opérationnelles et géographiques, en s’appuyant sur une structure de financement évolutive.
